728x90
반응형
1. 📌 기업 개요
- 설립일: 2001년 1월 19일
- 상장일: 2024년 8월 16일 (코스닥)
- 본사: 서울시 강남구
- 대표이사: 조준희, 권태일
- 사업영역:
- AI 플랫폼 (아테나)
- 모바일 플랫폼 (모피어스)
- 운영/유지보수
- 모바일 기기 유통 (자회사)
2. 🧠 핵심 기술력 및 제품
✅ AI 플랫폼 – ‘아테나’
- 경량화된 한국어 특화 sLLM 보유
- AI 운영 자동화 도구 LLMOps
- AI 서비스 빌더: 기업용 AI 워크플로우 제작 도구
✅ 모바일 플랫폼 – ‘모피어스’
- 웹 표준 기반 하이브리드 앱 개발 툴
- 현대차·LG·SK·CJ 등 주요 그룹사 표준 플랫폼 채택
- 1,000개 이상 기업 도입 실적
3. 📈 실적 요약 (2024년 기준, 연결기준)
| 항목 | 금액 (백만원) | 비중 |
| AI 플랫폼 | 269 | 0.57% |
| 모바일 플랫폼 | 23,227 | 48.8% |
| 운영/유지보수 | 13,804 | 29.0% |
| 모바일 기기 유통 | 10,277 | 21.6% |
| 총매출 | 47,577 | 100% |
💡 안정적 소프트웨어 반복 매출 + 신규 AI 성장 영역 개척 중
4. ⚖️ PER 기준 시가총액 및 목표주가
| 구분 | PER | 시가총액 (억원) | 주당 가치 |
| 🔹 현재 수준 | 22배 | 990억 | 약 22,875원 |
| 🔸 적정 수준 | 30배 | 1,350억 | 약 31,187원 |
| 🚀 AI 고성장 반영 | 50배 | 2,250억 | 약 51,961원 |
※ 기준 순이익: 2025년 예상 약 45억 원
※ 발행주식수: 약 4,330,068주
5. 📊 향후 주가 시나리오
| 시나리오 | 주가 레인지 | 조건 |
| 🚀 AI 성장 급등 구간 | 50,000~60,000원 | 아테나 수주 확대, 시장 모멘텀 집중 |
| 📈 실적 기반 평가 상승 | 30,000~40,000원 | 유지보수 안정 + AI 매출 기여 시작 |
| 📉 테마 소멸 or 실적 둔화 | 20,000~25,000원 | 수급 약화 + 기술 경쟁 심화 |
6. ✅ 투자 포인트 요약
| 강점 | 리스크 |
| 국내 모바일 플랫폼 시장 1위 | AI 실적 본격화 전 |
| 반복 유지보수 수익 구조 | 기술 차별성 유지 필요 |
| 아테나 기반 AI 솔루션 보유 | 신규 매출 기여 시점 불투명 |
| 국내외 대기업 레퍼런스 확보 | 모바일 유통 사업 수익성 낮음 |
7. 🔚 결론 및 투자 전략
㈜유라클은 모바일 플랫폼의 독보적 입지와 AI 사업 전환을 동시에 추진 중인 기술 기업입니다.
현재 PER 22배는 보수적 평가에 가까우며,
적정 PER 30배, AI 반영 시 50배 이상도 충분히 정당화될 수 있습니다.
- 🎯 적정 주가: 약 31,000원
- 🚀 성장 기대 주가: 최대 52,000원+
📌 AI 수주 공시 및 플랫폼 고도화 이슈가 투자 시점 결정의 핵심 포인트입니다.
728x90
반응형